Investice do nemovitostí: Když peníze pracují za vás

Proč se investice do bytů stále vyplácí?

V českém prostředí se nemovitosti těší dlouhodobé důvěře investorů. Důvod je jednoduchý – kombinují výnos z pronájmu a zároveň růst tržní hodnoty. V praxi to znamená, že pokud koupíte byt například v Praze, můžete očekávat, že až 60 % výnosu přinese růst jeho ceny a zbývajících 40 % samotný nájem. To vytváří atraktivní poměr rizika a výnosu. A jaký je dlouhodobý vývoj? Podle dat Českého statistického úřadu rostly ceny bytů v hlavním městě od roku 2000 v průměru o více než 8 % ročně. Nájemné pak ve stejném období stoupalo přibližně o 5 % ročně – tedy rychleji než inflace.

Kam investovat a co vám to přinese?

Investice do nemovitostí nabízí široké spektrum možností. Každý přístup má svá specifika, výhody i úskalí. Důležité je vybrat takový typ, který odpovídá vašemu investičnímu profilu a časovým možnostem. Zde je přehled hlavních variant a jejich charakteristik:
1. Byty na dlouhodobý pronájem. Stále nejbezpečnější forma investice, zvláště ve větších městech s vysokou poptávkou (Praha, Brno). Výhodou je nižší vstupní kapitál, snadnější správa a možnost využít hypoteční páku – tedy financování pomocí úvěru, čímž se zvyšuje výnos z vlastních prostředků.
2. Rekreační apartmány (např. na horách) Vhodné pro kombinaci vlastního využití a krátkodobých pronájmů. Vyžaduje však více času a organizace – bez profesionální správy je provoz časově náročný. Nevýhodou je také rychlejší opotřebení vybavení a sezónnost.
3. Komerční nemovitosti Například kanceláře nebo obchody. Obvykle vyšší výnos, ale i vyšší riziko spojené s fluktuací nájemců nebo měnícím se trhem. Financování je zpravidla náročnější.
4. Investiční fondy do nemovitostí Vhodné pro ty, kteří nechtějí řešit nákup a správu fyzické nemovitosti. Výhodou je pasivní přístup a možnost investovat i menší částky. Na druhou stranu – stále se jedná o finanční produkt, nikoliv o přímé vlastnictví.

Proč investovat právě do nemovitostí?

Investice do nemovitostí nejsou jen o pravidelném nájmu. Přinášejí kombinaci výnosu, ochrany před inflací i dlouhodobé stability. Zde jsou hlavní důvody, proč je mnoho investorů považuje za základ portfolia:
- Stabilní měsíční příjem: pronájem vytváří pravidelný cash flow, který může být základem budoucí renty.
- Zhodnocení v čase: byty dlouhodobě rostou na hodnotě – v některých případech i dvojnásobně během několika let.
- Daňová optimalizace: náklady na úroky z hypotéky nebo opravy lze odečítat z daňového základu.
- Diverzifikace portfolia: nemovitost reaguje na ekonomické cykly jinak než například akcie – tím vyvažuje riziko.
- Efektivní využití cizího kapitálu: hypoteční páka může zvýšit výnos z vlastního vkladu až na 14 % ročně.

Jak začít investovat chytře a bez stresu? 

Největší chybou je neudělat první krok. Přitom začít není tak složité – klíčem je realistický plán, porozumění možnostem a výběr správné lokality. Správný výběr a profesionální přístup vás ale mohou ochránit před nejčastějšími chybami. Na co si dát pozor:
1. Špatná lokalita – lokalita je klíčová – nízká poptávka znamená horší obsazenost i výnos.
2. Podcenění správy nemovitosti – pronájem vyžaduje čas, zodpovědný přístup a znalost trhu.
3. Nevhodný typ nemovitosti – apartmán v neatraktivní lokalitě nebo komerční prostor bez poptávky může být slepou uličkou.
4. Neplatiči – výběr nájemníků není náhoda – důkladné prověření a správně napsaná smlouva dokáže předejít mnoha problémům.
5. Podcenění výdajů – náklady na opravy, služby a výpadky příjmů je nutné započítat do výnosového plánu. 

Od 1. ledna 2025 jsme se sloučili s realitní společností, a rozšířili tak naše služby o kompletní realitní poradenství. Naši klienti se na nás nyní mohou obracet nejen s investičními otázkami, ale také při hledání vhodné nemovitosti. Pomáháme vybírat strategicky, s důrazem na výnos i dlouhodobou hodnotu, a zároveň nabízíme podporu v celém procesu – od výběru po správu. Naším cílem je, aby naši klienti mohli žít finančně nezávislý život podle vlastních představ